Calculadora de interés compuesto

Cómo funciona esta calculadora

Preguntas frecuentes

¿Cómo se calcula el interés compuesto en esta calculadora?

Usa la fórmula del valor futuro P x (1 + i)^n + PMT x ((1 + i)^n - 1) / i, donde P es el capital inicial, PMT la aportación mensual, n el número de meses e i la tasa mensual. La tasa mensual se deriva de la rentabilidad anual efectiva como (1 + r)^(1/12) - 1, no r dividido entre 12, de modo que el crecimiento anual coincide exactamente con la tasa que has introducido. Las aportaciones se abonan al final de cada mes y, con una rentabilidad del 0%, el resultado es simplemente el capital inicial más todas las aportaciones.

¿Debo introducir una rentabilidad nominal o ya ajustada por la inflación?

Introduce una rentabilidad nominal, antes de inflación. La calculadora desinfla el saldo final con tu supuesto de inflación para obtener el valor real, así que introducir una rentabilidad ya ajustada restaría la inflación dos veces. Los valores sugeridos de 4%, 6% y 8% son todos nominales y coherentes con un supuesto de inflación del 2%; el 6% se corresponde a grandes rasgos con la historia global de largo plazo, en torno a un 5% de rentabilidad real de la renta variable menos los costos, más un 2% de inflación.

¿Cuándo superan los intereses todo lo que he aportado?

Depende de la rentabilidad y del horizonte. Por ejemplo, con 10.000 iniciales, 200 al mes y una rentabilidad anual del 6%, los intereses acumulados superan todo lo aportado, es decir, el capital inicial más cada aportación, alrededor del año 19. La calculadora determina ese año de cruce con tus propios datos y lo muestra encima del gráfico cuando cae dentro del horizonte; a partir de ese año, la capitalización añade al saldo más de lo que añaden tus aportaciones.

¿Para qué sirve el aumento anual de la aportación?

Sube la aportación mensual en cada aniversario de 12 meses, es decir, a partir del mes 13, del 25 y así sucesivamente. Un aumento del 3% convierte una aportación de 200 en 206 el segundo año, 212,18 el tercero, y así sucesivamente. Es una forma sencilla de representar un salario que crece con el tiempo o la intención de ahorrar más cada año.

¿Qué diferencia hay aquí entre capitalización mensual y anual?

La mensual es la opción predeterminada y la modalidad recomendada: los intereses se abonan cada mes y cada aportación empieza a rendir desde el mes en que la haces. La anual es una simplificación que trata las aportaciones de todo el año como una única suma añadida al cierre del año, así que no rinden nada dentro de ese año y el resultado es algo menor. Como la rentabilidad es una tasa anual efectiva, las dos modalidades coinciden exactamente cuando no hay aportaciones.

¿Esta calculadora incluye impuestos, comisiones o riesgo de mercado?

No. Representa la capitalización bruta a una rentabilidad constante. Los impuestos sobre las ganancias, los costos de los fondos y las comisiones del bróker no están incluidos y varían según el país y el producto, así que la rentabilidad neta alcanzable suele ser menor que la cifra bruta que introduces; una solución práctica es introducir una rentabilidad ya neta de los costos estimados. Los mercados reales también fluctúan, así que la curva suave que ves es un escenario medio, no una garantía.